Carnegie-analytiker Marius Gaard er ikke imponert over dagens Marine Harvest-rapport. -Rapporten ser slapp ut med få triggere. Faktisk forventer vi at estimatene kommer ned, sier han.
– Neste fokus; vi tror vi kan få seks til åtte uker foran oss med fallende laksepriser. Vi foreventer å opprettholde vår konklusjon om å stå på sidelinjen i aksjene, og heller komme tilbake seint i tredje kvartal, skriver Gaard i en kundeoppdatering onsdag morgen.
Det varslede cash-utbyttet på fem øre var lavere enn hans forventninger på ti øre per aksje. Han peker også på at selskapet senker sin volumguiding for 2013 med fire prosent. – Her er ikke ett ord om USA-listing, påpeker han.
– De guider 390.000 tonn for 2014 – vi hadde 395.000 tonn. Så alt i alt må ta bort 20.000 tonn av våre 2013-2014-estimater, skriver Gaard.
Foreløpig anslår han estimatreduksjoner mellom fire og seks prosent. Han legger til at han tror aksjen vil falle på børsen idag.
Også analytiker Knut-Ivar Bakken i DNB Markets melder at han er skuffet over volumguidingen, samt at utbytte kun ble fem øre – mot hans forventninger om ti øre. Bakken gjør kun mindre endringer i sin Marine Harvest-modell, og opprettholder sin kjøpsanbefaling med kursmål 7,20 kroner.
