«Vi venter at Marine Harvest vil legge frem et kvartalsutbytte på 1,40 kroner. Vi tror samtidig at både Marine Harvest og Lerøy vil redusere guidingen for Norge med rundt 10.000 tonn i andre halvår», skriver Carnegie-analytiker Marius Gaard i en oppdatering mandag ifølge TDN Finans.
Med vel 450 millioner aksjer betyr det et kvartalsutbytte på 630 millioner kroner fra Marine Harvest for andre kvartal.
Gaard venter videre at volumveksten på årsbasis bare blir to prosent, noe som vil føre til at konsensusestimatene for pris og inntjening på lakseselskapene vil øke.
«På grunn av lave fôrvolum og sjøtemperaturer har vi kuttet volumestimatene for Norge med 13.000 tonn til 1.238.000 tonn. Det vil ha en effekt i tredje kvartal, og gjør at vi oppjusterer den ventede laksepris fra 37 til på 39 kilo i kvartalet», skriver han videre.
Analytikeren oppjusterer kursmålene til Marine Harvest til 107 (105), Lerøy til 307 (300), SalMar til 137 (130), Norway Royal Salmon til 85 (66), Bakkafrost til 242 (230) og Grieg Seafood til 29 (27). Austevoll og Havfisk beholder sine kursmål uendret på henholdsvis 62 og 35 kroner.
Gaard nedgraderer samtidig Bakkafrost til hold fra kjøp.
«Bakkafrost er verdens beste oppdretter og utviklingen til aksjen har vært fantastisk, men inntjeningsestimatene våre for 2015 og 2016 er nå fullstendig priset inn i aksjekursen», skriver Gaard.
